农药发展前景比较好，前提是你自身发展要足够专业。目前国内农药基本自主研发很少，几乎全部是国外研制。国内企业等专利过期后进行防治。如螺虫乙酯，由于国内专利败诉，去年国内厂商全线仿制，大量复配制剂出现市场

　　中国新型生物农药的先行者,植生优谷稳步推进国产RNA生物农药落地进程。公司2022年建成并正式投入使用的研发中心位于上海市嘉定区,为早日实现RNAi生物农药市场化迈出了一大步。

　　由于RNAi技术具有精准、高效、无污染这些优点,再加上近些年传统农药的危害不断被人们所认知到,人们亟待RNAi技术在农业方面的突破,而RNA生物农药就是RNAi技术在农业领域应用层面的成果。

　　RNA生物农药通过被害虫食用进入体内,干扰害虫生长发育相关基因的转录,影响蛋白质的合成,进而使害虫的环境耐受力降低,加速害虫的死亡。

　　我国在RNAi领域的研究起步非常早,起点较高,但应用层面的开发较为滞后。为了促进我国RNAi技术在农业应用领域的发展,在激烈的国际环境中占据一席之地,许多科技公司应运而生,植生优谷就是其中之一。

　　上海植生优谷生物技术有限公司成立于2020年8月,以“自主研发、绿色生态”为宗旨,秉承着“创制绿色农药、服务绿色农业”的使命,奉行“科技、创新、共赢、责任”的价值观,围绕RNAi技术,建立了基于AI体系的智能农业病虫害RNAi靶标基因筛选系统、工业化dsRNA生产系统、 新型dsRNA递送系统的RNA生物农药全链条研发及生产工艺,不停歇地为保障我国农林果蔬的安全生产做出贡献。

　　高效的靶标是获得有价值产品的前提,是降低产品成本、提高产品核心竞争力的基础。作为国内最早一批投入RNA生物农药研究的团队,植生优谷在靶标筛选方面积累了丰富的实战经验,建立了科学、高效的靶标基因筛选团队。不仅能有效降低新产品的时间成本和经济成本,还可对突发性的病虫害做出快速反应,加速突发性病虫害的解决。

　　植生优谷通过改进产品工艺,优化生产流程,大幅降低了dsRNA纯品的生产成本,同时还完善了dsRNA的规模化量产和提纯工艺。不仅极大促进了公司内部产品商业化的进度,也降低了国内RNA生物农药的应用门槛。

　　通过多年的潜心开发,植生优谷研制出了基于配位螯合技术的RNA生物农药稳定剂。这种稳定剂能够提高dsRNA在外环境以及在昆虫体内的稳定性,延长RNA生物农药在自然环境的缓释期,提高杀虫效率。这既奠定了植生优谷产品市场化的关键基础,也解决了困扰行业多年的一大技术难题。

　　基于以上优势,植生优谷针对喷洒型RNA生物农药,打通了从靶标筛选、dsRNA生产的多个关键环节,建立了从产品研发到市场化应用的全产业链条。尤其是在核心的dsRNA的生产技术方面拥有自主知识产权,形成了自身的技术护城河,保障了植生优谷的发展速度。

　　十多年来,由植生优谷董事长苗雪霞研究员率领的团队一直专注于昆虫RNAi机理及RNAi病虫害防控应用领域的研究,稳步推进国产RNAi生物农药的落地进程,获得了包括国家自然科学基金、科技部重点基础研究(973)计划、国家重点研发计划、中科院重点部署计划、中科院科技服务网络计划(STS)在内的20余项资助,申请30余项国家专利、5项国际专利,在PNAS,MP,PBJ,PCE,JBC等国际著名杂志发表论文40余篇,取得了耀眼的成绩。同时,我们也相信植生优谷会一如既往地贯彻“创制绿色农药、服务绿色农业”的使命,在全球农药市场格局剧变的当下,为中国农药,为中国农业,为中国的5.56亿农民闯出一条康庄大道。

　　近年来，我国国务院、发改委、农村农业部等主管部门也颁布了一系列的产业政策，鼓励发展安全、低毒、高效的农药品种，限制和淘汰高毒、残留期长以及对环境影响较大的农药。2015年，我国打响了农业面源污染治理攻坚战，要求农药要向着高效、低毒、环境友好方向发展，并提出了到2020年实现农药零增长的目标任务。在农化产品供大于求、国家减量增效政策、环保环评常规化等的背景下，我国农药行业正经历转型升级、节能减排、优化产品结构的过程，近年来我国原药落后产能淘汰出清、使用量持续缩减。值得一提的是，2020年是实现农药零增长的目标之年，而我国农药使用量则早已连续多年负增长。

　　由于我国本土企业在全球缺乏销售渠道，而国内的农药需求量预计只占全球的15%左右，因而我国农药行业严重依赖对外出口，2018-2019年依赖度维持在70%左右，2020年受疫情影响，国内原药出口大幅提升，同比增长71.27%。国内的农资企业多处于产业链的劣势地位，国内农药市场也缺乏相应的定价权。

　　每年的这个时候，都到了北方的农忙时节，受俄乌冲突和西方制裁的影响，我们熟悉的化肥价格依旧在持续飙升，欲与天公试比高。

　　而化肥隔壁的赛道农药，可谓涨跌不一。以除草剂中的草铵膦为例，虽然其价格从去年11月开始持续下跌（行业龙头因为复工复产，提高开工率最终供给增加），但是近日随着需求的复苏，尤其是已经进入海外需求旺季，草铵膦的价格开始强势反弹，现在已经突破了20万元/吨的大关。

　　从中远期看，俄乌冲突就像蝴蝶的两只翅膀，在全球粮食市场引起惊涛骇浪。粮食价格提升，必将让农民伯伯提升农药使用的积极性。

　　笔者曾经看到过一句很经典的线%时，粮食成本既不是由粮食的生产成本决定的，也不是简单地代表粮价上涨5%，而是95%的人为了避免自己成为饿死的5%，能够把价格抬高到什么程度决定的。

　　而草铵膦作为农药中的一份子，也乘上了顺风车。那这条赛道上相关的玩家表现如何呢？以利尔化学（002258）为例，今年一季度其产品量价齐升，导致净利润同比增长了142.02%，但是高管去年集体套现的场景依然历历在目。安道麦A（000553）也直接涨停。

　　不管怎样，今天我们就走进这条高景气度的草铵膦市场，看看这条赛道上有着这样的投资逻辑？

　　农药行业是个接近千亿级别的赛道。在这个大市场中，除草剂作为销售额最大的农药品种，过去40年的增长率超过6%。同时，玩家们也用着“弱肉强食”的森林法则，通过一系列兼并重组，现在已经呈现明显的寡头垄断格局。四大天王（拜尔、先正达、巴斯夫、科迪化）吃掉了一半以上的蛋糕。

　　而草铵膦作为一种易降解、环境友好的灭生性（植物缺乏选择性或选择性小）除草剂，这些年实现了市占率的华丽转身。去过十年，草铵膦市场的年复合增长率高达13.2%，相对于整体农药市场近乎不变的规模，这难道不是一个结构性的机会吗？

　　草铵膦和草甘膦也形成了“双草并行”的格局（详见甘草磷强势复苏！利润暴涨6倍，农药大佬能否止跌？）。草甘膦销售额遥遥领先（超过50亿美元），草铵膦销售额增速让对手们望尘莫及，其产量从2011年的3200吨提升至2020年的3.5万吨。

　　而从草铵膦玩家的产能释放情况来看，全球草铵膦的产能主要集中在德国巴斯夫和印度UPL两大玩家身上（分别有1.2万吨和0.6万吨的产能），国内的产能占比达到全球的70%以上，利尔化学（1.54万吨）、山东亿盛、永农生物排在前三位。

　　所有玩家中，除巴斯夫已经公告将于今年退出部分草铵膦原药生产外，大量农化玩家们纷纷启动草铵膦扩产计划，成为行业新进入者。

　　从草铵膦的下游需求看，主要集中应用在油菜、果蔬和大豆等领域，三个领域的差距并不是很大。而根据研究机构给出的数据来看，2025 年草铵膦全球需将达到6.76万吨。再将时间线年后的全球的使用量有望达到10万吨以上。

　　虽然这个数据有些“放卫星”，但是专业机构敢这么吹，背后肯定有着自己的一套逻辑，也就是草铵膦的增长有着驱动力。那驱动力在哪里呢？

　　虽然国内的转基因市场还没有完全打开，但国外已经习以为常，大豆（双抗/三抗大豆）和玉米是最常见的两个转基因作物。像拜耳、科迪化这样的巨头也在近两年纷纷推出转基因大豆种子，而且具有草铵膦抗性。预计光大豆种子贡献的草铵膦需求，就能从去年的0.4万吨，增加至2025年的2.1万吨。按地区看，主要集中美国、巴西等美洲国家。

　　第二个增长逻辑，就是对竞品的替代。替代的就是上文我们聊到的双草并行的另一个草：草甘膦。德国、法国等国家已经决定在这两年停止使用草甘膦，所以未来草甘膦产能再度大幅扩张可能性较小，草甘膦的价格或继续维持高位震荡，这在一定程度上也给了草铵膦未来的增长空间。毕竟最后大家还都是用脚投票。

　　最后，如果要给草铵膦贴上几个标签，那无疑是转基因和竞品禁用，它们成为未来草铵膦增长的希望，甚至已经有机构喊出了十年十倍的增长口号。上一次听到这个口号，还是光伏、风电等新能源赛道。

　　但是凡事我们都还是得理性的看待。回顾草铵膦的价格走势，当玩家未来一窝蜂地涌进这个赛道，产能一旦出现无序扩张，最后都会酿成劣币驱逐良币的结局，届时价格大跌也将成为必然。开篇讲到的利尔化学业绩暴涨的逻辑也很难持续。

　　注：本文不构成任何投资建议。股市有风险，入市需谨慎。没有买卖就没有伤害。

　　不要说其他产业，就单单从农药里面说，发展也不是单一性的，近年来，国家保障粮食产业已经上升到经济安全层面了。无论是市面的有机肥，化肥，叶面肥或者是其他肥料，从整个大环境来说，农药发展正在从以前的天然药物及无机化合物农药为主的无机药物时代从有机农药合成年代过渡。

　　我家代代做农药产品，早年来结构还是较单一的，只是生产少量的植物和矿物农药，但是那时候的生产对于厂家来说算是一杯新羹，新中国建立以后，我周围也就是只有零星的农药厂，80年代开始，国家建立和发展化学农药工业重视起来，农业生产渐渐以化肥为主。

　　我爷爷奶奶辈的早年做矿物农药和植物农药，产量每年仅几十吨。农业病虫害几乎无药控制。大概到我父亲这一辈开始针对农药工业的状况和农业的需要，有关工厂着重进行了敌百虫、敌敌畏、马拉硫磷、乐果等主要老产品的生产技术改造，开始发展杀螟硫磷、杀虫脒、多菌灵等新品种的生产。

　　到了我这一辈开始就更简单了，说简单也艰难，现在的农药生产厂家络绎不绝，从早年的的单一产品慢慢开始结构化，大环境对环境和整个农作物生产周期的重视，市面上各种五花八门的农药基本向有机肥料过渡。但是不得不承认的是农药集中度和效益在不断提高，到2019年底，获得农药生产资质的企业有近1800家，其中原药生产企业400家左右，全行业从业人员约10多万人。

　　我现在在做的企业是有三家公司，两家工厂，期间由于面临时代发展的需要也被迫转型整构过数次，现在的产品主要就是以有机肥为主，从产业里面来说，有机肥自认为并不是最有发展性的，虽然我现在在研究的主要是有机肥方面。国家有机肥发展也相对落后。但是对于生态环境来说，有机肥的研发是利国利民的好事情。但是从产业本身来说，问题又来了，肯定不是对于我来说，对于整个像我一样的产业链来说它都不是一个挣钱的途径，但是对于当下的中国发展有机肥产业还是势在必行。

　　除此之外，我国三胎政策的开放对未来来粮食产量形成了强有力的刚性需求，再加上全球气候异常对博病虫害的农药市场空间较大，人口的不断增加与可耕地面积的矛盾也会日益激化，对于农药生产厂家来说，想办法提高单位面积生产总量是决定特定农药将来是否有市场的需要考虑的重大因素。